В современном бизнесе понятие «бенефициарный владелец» становится все более актуальным. Эта фигура скрыта за юридическими формулировками и сложными корпоративными структурами, но именно она контролирует компанию и получает от неё выгоду. Для всех, кто занимается корпоративным управлением и комплаенсом, важно разобраться в нюансах этой темы, пишет Дзен-канал "Orion Solutions".
Кто такой бенефициарный владелец?
Бенефициарный владелец — это физическое лицо, имеющее прямое или косвенное влияние на компанию, владеющее более 25% её капитала или способное принимать решения, связанные с её деятельностью. Однако реальность часто оказывается запутанной: истинные владельцы нередко скрываются за номинальными директорами и офшорными схемами, что поднимает вопрос о прозрачности в бизнесе.
В большинстве стран под бенефициаром понимается лицо, контролирующее корпоративные активы, и законодательство требует, чтобы компании раскрывали информацию о своих владельцах. Но на практике это происходит не всегда, что порождает вопросы о целостности информации.
Историческая перспектива и текущие тенденции
Концепция разделения юридического и фактического владения уходит корнями в английское право XIX века. Современное понимание бенефициарного владения развилось на фоне глобализации экономики в конце XX и начале XXI века, когда офшоры и сложные структуры владения стали более распространенными. Это создало почву для злоупотреблений и увеличило необходимость строгого контроля.
Позиции регуляторов по данному вопросу укрепила Международная группа разработки финансовых мер по борьбе с отмыванием денег (FATF). Все больше стран принимают законы, требующие от финансовых институтов выяснения реальных владельцев своих клиентов в рамках стратегии «Знай своего клиента». В результате появляется необходимость создания публичных реестров бенефициарных владельцев.
Проблемы и вызовы в области бенефициарного владения
Несмотря на усилия регуляторов, система раскрытия информации о бенефициарных владельцах сталкивается с серьёзными проблемами. Часто возможны ошибки и неточности, что может затруднять проверки для бизнеса. Исследования показывают, что данные о конечных владельцах в международных базах зачастую недостоверны, что создает риски в процессе комплаенс-процедур.
Критики предостерегают, что чрезмерная прозрачность может повредить конкурентоспособности и инвестиционному климату. Некоторые владельцы не желают раскрывать свою информацию из-за опасений быть подвергнутыми преследованию, что указывает на необходимость поиска баланса между открытостью и защитой частной собственности.
